充斥着价格战、口水战的中国新能源汽车市场，在今年1-4月迎来了市场的巨大变动。TOP10热销车型的排位赛，更是黑马频出。

除了特斯拉Model Y继续守住头把交椅，并扩大与第二名的差距；吉利星愿、比亚迪海鸥、五菱宏光MINI三款售价在10万元以下A0、A00级车成为第二军团的主力。

这种现象，进一步证实了新能源汽车消费降级的判断。

事实上，衡量汽车消费是升级还是降级，不仅要看价格的变化，还要看消费观念和消费结构的变化。研究院监测数据显示，2022-2024年，中国市场10万以下新能源乘用车保持持续增长势头，交付量分别同比增长27.62%、9.02%、74.47%。

今年1-4月，10万以下新能源乘用车交付量更是同比增长76.09%，成为同期新能源整体市场增长的主要拉动力量之一，增长贡献率超过40%（似乎又在重现几年前市场格局）。

与此同时，小米SU7、理想L6、小鹏MONA M03凭借智能化以及性价比优势，抢走了原本属于比亚迪的三个TOP10车型席位。问界M7的出局，则进一步凸显问界和鸿蒙智行的内耗。

上周，华为常务董事、终端BG董事长余承东表示，鸿蒙智行已经有“五界”，之后“可能不会”再有新的“界”了。目前，问界M9仍是鸿蒙智行旗下交付量冠军。

不过，问界M9所处的45万以上的细分市场，缩量效应正在凸显。研究院监测数据显示，2023-2024年，中国市场45万以上乘用车交付量分别同比增长25.94%、13.94%，今年1-4月，同比增速更是大幅萎缩至3.78%。

目前，鸿蒙智行体系的持续放量，还需要依靠智界，以及后续上汽合作的尚界来冲击市场。而尊界和享界，由于车型和市场定位的问题，无法带来规模化效应。

“我觉得可能这个只能到此结束了。因为我们的能力做两三个界都已经很不容易了，做五个界非常非常难。”余承东强调，未来可能会专注于现有合作伙伴的深度合作，而不是继续拓展新的品牌。

不过，鸿蒙智行最大的潜在竞争对手，无疑就是小米。

“大家看到，从其他行业来的这个公司只做一款车就卖爆了。虽然他的产品可能不是那么好，但卖得很爆”，余承东显然是意有所指，“我们做的产品，质量好、体验好、性能好，各方面都好，你还卖不过它，甚至还卖不过他的零头。”

其中，随着小米第二款车型YU7的上市，对标特斯拉Model Y的定位，大概率会在下半年形成放量效应，冲击后者的销量。去年12月，小米SU7超越Model 3成为20万以上轿车市场销冠。

此外，小米自研玄戒芯片，一旦在旗下车型搭载，可能会进一步扩大两款车型的SKU，并且在价格梯次上形成更加灵活的组合。考虑到价格（市场定位）仍是销量的决定性因素之一，小米SU7、YU7两款车型大概率会拿到前十的两个席位。

而凭借MONA M03从低谷中爬出来的小鹏，一度在冲刺高端市场败下阵来，或许也找到了另一条突围之路。从去年9月开始交付，仅仅4个月时间，MONA M03的实际交付量就达到4.85万辆，月均交付超万辆。

研究院监测数据显示，今年1-4月，MONA M03实际交付量达到6.2万辆，超过了小鹏其他车型的交付量总和，占比超过50%。而排在第二位的P7+仅为3.2万辆。

此外，何小鹏喊话，“2025年，小鹏汽车非常有信心能够实现销量同比翻一番，销量目标定为35万辆。”现在看来，今年前4个月，除了2月的春节因素，其余三个月均保持了月交付3万辆以上的成绩。

如果继续按照这种势头，加上后续新车的陆续上市（以及今年海外市场的进展），全年35万辆目标达成应该是大概率事件。与此同时，10-15万级别的MONA M03大概率也将继续维持主力车型的地位。

上周，MONA M03 Max车型正式上市，搭载基于英伟达平台的XNGP辅助驾驶功能，这意味着，小鹏在尝试进一步加强MONA M03的多维竞争力。12.98万起的售价，也算是再一次捅破了全场景NOA的价格底线。

而对于理想来说，L6的销量在内部（9/8/7/6，销量排序基本上和价格是成正比关系）也是一骑绝尘。今年1-4月，L6的交付量是内部第二名L7的两倍之多。

目前，除了各款车型的智驾焕新版上市，今年的两款纯电产品—理想i8和i6（i系列纯电SUV）分别定档7月和9月发布；其中，理想i6定位大五座纯电SUV，最具看点。

此外，另一组数据则是说明市场头部的白热化竞争效应在正在凸显。

数据显示，2023年1-4月，月均交付量超1万辆的新能源车型共有13款，其中，比亚迪一家就占据了8个席位；而今年1-4月，17款车型月均交付过万，比亚迪占据9个席位，但占比已经出现下滑。

考虑到今年以来，比亚迪旗下车型又增加配置（比如，NOA的配置率大幅增加），同时，老款车型去库存以及价格促销等因素叠加，单从车型的表现来看，显然销量压力不小。