文｜长三角momo

刘强东转身打响第四次电商大战的时候，整个电商行业的老板都是一种神隐状态，马云、张一鸣、黄峥，你说他们在战场上呢，还是不在战场上呢？唯独王兴，一直在那里。

关于饿了么，曾经有过无数种猜想，卖给张三，卖给李四，但是从来没有人想过，最终会归到电商业务里，让蒋凡来管。

饿了么有没有机会超越美团？飞猪有没有机会超越携程？

就目前的市场格局和业务模式来看，一点可能都没有，那么对于阿里这种体量的公司来说，既然业务拆分出去，做不到行业第一，不能产生盈利，那么拆分的意义在哪里？况且阿里今天的业务中心，已经在AI，今天有一个老阿里人，跟我开了一个玩笑，他说，饿了么和飞猪这次的命运，是刘强东替他们做的决定，从某种意义上，还救了这两块业务的兄弟。

整个电商行业，迎来了第四次洗牌，阿里和京东第一次洗走了其他玩家，拼多多进来完成了第二次洗牌，抖音快手完成直播电商的第三次洗牌，刘强东发起了第四次洗牌，叫啥名字呢？好像还看不出头绪来。

目前来看，这次洗牌中，有几个看点值得持续性关注。

.即时零售的战争谁将最终胜利？

.资深古董携程的护城河到底有多深？

.蒋凡未来还要接手多少业务？

京东跟美团的战争，外卖就是一个幌子，本质是即时零售，京东不靠这玩意儿挣钱，战略布局，不亏钱就行。

外卖是不是一个好生意？翻翻过去几年美团的财报就能得出答案，这本身就是一个低利润的生意，第一要承担剥削餐馆与民争利的骂名，第二还要承担几百万骑手的社保风险问题，这些都是定时炸弹，与社交和电商相比，外卖不算好业务，那么早先阿里，现在京东为何还要进入这块市场？

我觉得出发点还是有区别的，阿里是当年极度膨胀，觉得自己无所不能，京东也是为了战略反攻，通过进入外卖，最终守住自己的即时零售。

外卖业务的本质有两块，一块是供给，一块是配送，供给为什么一定要是餐饮？美团早些年就提出了万物到家的概念，这些年美团学聪明了，不说了，只干，这一块，尤其是小件3C对京东的冲击有多大，痛只有东哥自己知道，于是他在他组织的饭局上说了，你们搞我的业务搞了这么多年，我啥也没说，我现在也要搞搞你们。

美团如果是即时零售最后的胜者，京东现在的3C电商业务要下滑一大截，反正在哪买手机都一样，为啥不选个送货更快的？阿里电商业务的商超品类也会少一大块，当然京东肯定会比阿里更痛，这也是阿里在此之前一直能忍的原因。

谁会胜利？

还是老配方，左边是谁的配送更快更稳，右边是谁家货全价低，美团在左边，阿里在右边，京东在中间，美团丢了这一块，增长等于被干掉了，京东丢了这一块，会丢掉大半条命，阿里丢了这一块，净利润可能还会多点。

即时零售里，搏命的肯定是京东。

京东要进入酒旅，飞猪回归阿里电商板块，很多人似乎忘了携程，美团在这一次电商洗牌中，拉了太多的流量，但是美团并不是酒旅行业的龙头，携程才是大哥。

我一直觉得携程在业务上的布局，很像京东在电商的操作，模式做的很重，手伸的很长，对供应链的把控非常强，最终形成了独一无二的交付履约能力，最重要的是，这个赛道里的一大半玩家都被携程投资了。

刘强东说要从供应链入手，具体怎么搞，不太清楚，但是思路其实跟做外卖一样，这个新业务可以不赚钱，但是要把流量导入到现有业务里，落地的话，就是卖酒店不收佣金，不过酒店的供应链要交给京东？靠四件套、洗发水、卫生纸赚钱吗？

游戏规则不改，我不认为京东和阿里有什么机会在OTA赛道改变市场格局，携程能够穿越周期，活到今天，并且维持好的利润和市值，背后最强的竞争力就是供应链。

但是，刘强东嘴里的供应链和携程心里的供应链，大概率不是一回事，京东的酒旅供应链到底是不是一种创新的赚钱模式，前无古人、后无来者，好像万豪才是干这件事的高手。

携程守住自己的大本营，问题不大，但是携程可能会发现，友商赚钱的脑洞真大。

最后，我们看看阿里，我很好奇，蒋凡最终会管多少业务？

阿里现在的战场，很明显是双线作战，AI是现在和未来，电商是过去和现在，现在处于一种交缠期，吴永铭在亲自管理AI，蒋凡起到的战略作用，就是守住电商供血，如果能突破有增量更好。

为什么是蒋凡？

答案再明显不过，现有的阿里八零后管理层中，除了蒋凡，还能找出第二个有能力带着电商业务往前走的人吗？他是用业务一步一步证明过自己的人，现在的趋势也很简单，非AI业务，只要与交易有一点关系的，都会一点点向蒋凡靠拢。

我前段时间和几个老阿里的人聊这个事，大家都觉得，未来的阿里可能是三大块，AI、电商、其他，AI和电商形成双轮驱动，其他形成一个创新的小池子，用来试错以及探索新业务，或者容纳一些跟电商和AI都不搭的独立却能赚钱的小业务。

蒋凡就是双轮驱动中的一轮。

时光荏苒，白马过隙。

刘强东转身打响第四次电商大战的时候，整个电商行业的老板都是一种神隐状态，马云、张一鸣、黄峥，你说他们在战场上呢，还是不在战场上呢？唯独王兴，一直在那里。

零售永远有机会，无数的互联网人和零售人证明了这一点，这一次，谁的蛋糕会被人吃掉一口呢？过去几年，张一鸣想吃王兴的蛋糕，失败了，但事实上，桌子下面王兴一直在吃别人的蛋糕，那个别人，是谁？

那个大开大合，可以打赢战役，收割大面积领土的激扬时代，已经远离我们很多年，有没有年轻人，可以在这次巨头的冲撞中，杀出一条血路？

是老当益壮，还是少年屠龙。